Ratio Back spread vs call

[legra66]

Ipotizziamo di avere una strategia in opzioni a delta negativo , che inizi quindi a perdere a seguito della salita di un sottostante,

Per riportare il delta della posizione in positivo , pensavo di utilizare un call ratio back spread .

Rispetto ad una call questa struttura sarebbe meno sensibile al teta , anche perchè la monterei su scadenze lunghe in modo anche da non finire nella buca se la salita del sottostante fosse graduale.

In pratica la potrei smontare molto prima della scadenza incorrendo in una perdita minima.

Rispetto all'utilizzo del sottostante , sarebbe meglio perchè se il trend girasse in negativo , la perdita sarebbe molto minore e comunque limitata.

Di sicuro anche il delta della posizione non salirebbe così in fretta come con una call o con il sottostante per cui la correzione sarebbe meno efficace , ma con molti meno rischi assunti.

Mai provata in pratica.

Nessuno del forum ha mai testato qualcosa di simile con un ratio back spread di call o anche di put per dare delta positivo/negativo rispettivamente ?

Grazie

[Cagalli Tiziano]

Ipotizziamo di avere una strategia in opzioni a delta negativo , che inizi quindi a perdere a seguito della salita di un sottostante,

Per riportare il delta della posizione in positivo , pensavo di utilizare un call ratio back spread .

Rispetto ad una call questa struttura sarebbe meno sensibile al teta , anche perchè la monterei su scadenze lunghe in modo anche da non finire nella buca se la salita del sottostante fosse graduale.

In pratica la potrei smontare molto prima della scadenza incorrendo in una perdita minima.




Rispetto all'utilizzo del sottostante , sarebbe meglio perchè se il trend girasse in negativo , la perdita sarebbe molto minore e comunque limitata.

Di sicuro anche il delta della posizione non salirebbe così in fretta come con una call o con il sottostante per cui la correzione sarebbe meno efficace , ma con molti meno rischi assunti.

Mai provata in pratica.

Nessuno del forum ha mai testato qualcosa di simile con un ratio back spread di call o anche di put per dare delta positivo/negativo rispettivamente ?

Grazie

in teoria può funzionare poiché si comporterà circa come una Call comperata. In pratica dipenderà dalla strategia iniziale che darà la forma alla strategia finale. Devi iniziare con la strategia ribassista costruita in modo tale che inserendo la correzione tu possa ottenere un risultato valido. Nelle opzioni è fondamentale il disegno per cui disegna i playoff e magari condividili.

[legra66]

Grazie Tiziano per la risposta.

Veramente si tratta di un'idea sulla carta che no ho ma i provato in pratica ; non vorrei illudermi di iniziare a capire qualcosa sul serio.

La prima volta che la testo in reale la posterò e vediamo cosa salta fuori.